Mi a célja a pénzforgalmi kimutatásnak?
A pénzforgalmi kimutatás elkészítése különféle célokat szolgál, például a pénzmozgások kimutatása a pénz be- és kiáramlása tekintetében, a vezetés által meghozott stratégiai döntések végrehajtása, és releváns információkat nyújt a szervezet pénzügyi jólétéről annak érdekében, hogy likviditási állapota levezethető és kivetíthető a pénzügyi kimutatások olvasói számára.
A cash flow kimutatás olyan pénzügyi kimutatás, amely bemutatja az ilyen tranzakciók részleteit egy számviteli időszakban. Világos képet ad a vállalkozásba áramló készpénz és a cégből kifolyó készpénz mennyiségéről. Ezenkívül a készpénz be- és kiáramlásával kapcsolatos információk mellett megadja ezen tevékenységek forrásait is.
Az ilyen nyilvánosságra hozatal segít megérteni, hogy a cég alaptevékenysége önfenntartó és hosszú távú növekedési kilátásokkal rendelkezik-e. Az egyértelműség miatt a cash flow kimutatást fontos dokumentumnak tekintik, amelyet mind a szabályozók, mind a befektetők követelnek.
A cash-flow kimutatások első 5 célja / célja
# 1 - A készpénz változásainak magyarázata
A cash flow kimutatás célja, hogy részletes leírást adjon arról, hogyan és milyen összegekben áramlik a készpénz a vállalkozásba. Sőt, megmagyarázza, hogy a készpénz hogyan keletkezett és hogyan került felhasználásra egy adott számviteli időszakban.
Tekintsük a következő cash flow kimutatást. Ábrázolja a keletkezett készpénzt, a felosztott készpénzt és azt, hogy milyen tevékenységeket végeztek.
# 2 - Információ a nem készpénzes befektetési és finanszírozási tevékenységekről
Leírja a nem alapvető tevékenységekre, például befektetési és finanszírozási tevékenységekre fordított pénzt. Ezek a tevékenységek, bár nem alaptevékenységek, jelentős hatással vannak a cég jelenlegi és jövőbeli cash flow-jára.
Pénzforgalmi kimutatásunk példájának elemzésével ábrázolható, hogy ezekből a tevékenységekből származó pénzáramlás 12000, illetve -2000 volt, az alábbiak szerint.
Az ilyen információk bejelentése további kitettségekkel jár, ha vannak ilyenek, mivel mind a szabályozók, mind a befektetők szorosan követik.
# 3 - A cég pénzügyi helyzete
Nem csak a pénzügyi számokra összpontosít, hanem arra is, hogy ezeket a számokat hogyan érték el. Előfordulhat olyan eset, amikor a cash flow számok ígéretesnek tűnnek, de csak egyszer vannak, és előfordulhat, hogy a jövőben nem ismétlődnek meg. Vegyük például a következő cash flow kimutatást
A végső számokat tekintve azt mondhatjuk, hogy a cég jól jár, mivel 27000 pénzfelesleggel rendelkezik. Ennek az értelmezésnek elegendőnek kell lennie ahhoz, hogy a részvényárfolyam felfelé lendüljön.
A további elemzés során azonban egy körültekintő befektetőnek képesnek kell lennie arra, hogy megállapítsa, hogy a cég alaptevékenységei negatív számokat adtak-e. Csak a nem alapvető tevékenységek, például a föld és a régi gépek értékesítése, amelyek miatt a végső szám jobban néz ki. Az ilyen tevékenységek csak egyszeri fizetések, és egy csipet sóval kell elvégezni. Ha eltávolítjuk az ezekből a tevékenységekből származó pénzeszközöket, a helyzet megváltozik, és egyértelmű, hogy a cég rossz eredményeket ért el a folyó pénzügyi évben. Ha ez egyértelmű, nem kell sok idő, mire a részvény eufória megszűnik, és a részvényárfolyam dél felé megy.
# 4 - Áttekintést nyújt a menedzsment stratégiára
A cash flow kimutatás elsődleges célja / célja a vállalat vezetési stratégiájának és jövőbeli kilátásainak bemutatása. Tekintsük a következő példát
Itt a menedzsment megpróbálja felszámolni vagyonát, amikor a vállalkozás alaptevékenysége negatív számokat ad, riasztó harangot kell emelnie. A befektetőknek sejteniük kell, hogy az ilyen negatív számok nem a növekedési stratégia rovására mennek. Valójában előfordulhat olyan forgatókönyv, hogy a cég nehezen talál befektetőket vagy pénzt szerez a piacról. A menedzsment egy ilyen forgatókönyv szerint mindent megtesz, hogy fizetőképes maradjon. További vizsgálatot igényel, és a befektetőknek szorosan követniük kell a menedzsment kommentárjait, hogy tovább merüljenek.
# 5 - Jogi követelmények
A cégeknek a számviteli standardoknak megfelelően jelenteniük kell a cash flow kimutatást. Ezeket a szabályozók előírják és szorosan figyelik, hogy megbizonyosodjanak a befektető pénzének biztonságáról. Ha a pénzügyi csalások észlelése a kezdeti szakaszban történik, akkor a jövőben minden katasztrofális esemény megszűnik. Közös vita folyik a 2008–2009 közötti pénzügyi válságról. Ha a szabályozók világszerte éberebbek voltak, akkor a recesszió hatásainak azonosítását és diagnosztizálását a megfelelő időben kellett elvégezni. Pl. A SATYAM-átverés esetén sok pénzt költöttek a MAYTAS-ra, semmilyen operatív tevékenységre. Így ha a SEBI elemezni tudta volna a SATYAM pénzforgalmi kimutatását, sokkal korábban észlelték az átverést. Így rengeteg befektetői pénzt lehetett megtakarítani.
Következtetés
A cash flow kimutatás a cég likviditásának mutatója. Hasznos információkat nyújt a befektetők számára a pénz be- és kiáramlásáról. Ennél is fontosabb, hogy a készpénz keletkezésének módjával segít kiküszöbölni a kreatív számviteli illúziókat, és azonosítani tudja, hogy a cég fizetőképes-e, vagy készpénzhiánnyal küzd-e.