Kereskedés vs befektetés 8 lényeges különbség, amelyet tudnia kell!

Különbségek a kereskedés és a befektetés között

A kereskedelem a részvények rendszeres vételére és eladására vonatkozik, hogy a piaci áringadozások alapján profitot szerezzen, míg a befektetés a befektetések hosszú távú vételi és tartási stratégiájára vonatkozik, ahol a befektetők kamat alapján kereshetnek és újra befektethetnek időtartam.

Biztosan hallott már arról, hogy az emberek pénzt keresnek a tőzsdén. Noha millió módja van ennek, a tőzsdei tevékenységeknek két tág osztályzata van: kereskedés (akik hisznek a diagramok olvasásában) és a befektetés (akik hisznek az értékelés alapjaiban hosszú távon).

Mielőtt belemerülnénk a kereskedés és a befektetés sajátosságaiba, értsük meg a különbséget, ha megnézzük a vagyonteremtés világának két legbefolyásosabb emberét, az egyiket hosszú távú befektetéseiről ismerik, a másik pedig elismert kereskedő. Ha követi a tőzsdét, akkor már kitalálhatta a neveket, ezek Warren Buffet és George Soros. Mindkettő hatalmas halmokat keresett élete során a tőzsdén, de másként.

Warren Buffet értéke körülbelül 67 milliárd dollár, aki pénzét hosszú távú befektetésekbe fordította olyan vállalatokba, amelyek részvényei évtizedek óta vannak. Nézzük meg egyik híres idézetét.

- Megmondom, hogyan lehet gazdag. Csukja be az ajtókat. Legyen félő, ha mások mohók. Légy mohó, ha mások félnek. ” - Warren Buffett

Ezzel szemben van olyan Soros György, akinek nettó értéke körülbelül 24,2 milliárd USD, aki számtalan kereskedésből kerest pénzt .

"A piacok állandóan bizonytalan állapotban vannak, és a pénzáramlás a nyilvánvaló diszkontálásával és a váratlanok fogadásával jár." - Soros György

Kereskedés vs befektetési infographics

Lássuk a legfontosabb különbségeket a kereskedés és a befektetés között.

Főbb különbségek

  • A kereskedést általában azok az emberek végzik, akik napközben kereskednek, és mindig növekedési befektetést keresnek, ahol technikai elemzési eszközöket használnak, és megjósolják a magasabb vagy alacsonyabb mozgást. Míg egy befektető viszont értékbefektetést keres, és nagyon sokáig kitartanak befektetése mellett.
  • A kereskedési stratégiában nagyon magas a kockázat, mivel nincs fedezet az ilyen típusú tranzakciókkal szemben, így a tétpénz nagyon magas, hátrányos védelem nélkül. Másrészt a befektetőnek lehet egy megfelelően kiegyensúlyozott portfóliója, ahol egy adott eszköz hátránya felfelé mutat a veszteségek fedezésére.
  • A piaci mozgás és az indexek általában a nagy mennyiségű kereskedési tevékenységnek tudhatók be, ezért ebben a forgatókönyvben a kereskedőknek nagy szerepe van a piaci árak mozgatásában a befektetőhöz képest.
  • A kereskedők saját felfogásuk szerint fejlõdnek vagy hátrányos helyzetben vannak, és ennek megfelelõen kereskednek, különbözõ típusú kereskedési stratégiáikkal rendelkeznek, mint a Butterfly, a Short sell, a Long Straddle, a Strangle és még sok más, míg a befektetõnek egyszerû és vaníliás stratégiája van az eszköz tartására befektetés közben. .
  • A hozamok meglehetősen bizonytalanok és gyorsak a kereskedésben, mivel az eladások vásárlása napi szinten történik, a befektetőnek elég sokáig kell várnia, hogy szép hozamot kapjon.
  • A mindennapi döntő információ és a negyedéves eredmények számítanak a kereskedőnek, mivel az ilyen dolgok sok mozgást hoznak a részvényekben, lehetővé téve a kereskedő számára, míg a befektető hisz a vállalat értékében és alapelveiben.

Érvek és ellenérvek

A részvényekkel való kereskedés sokkal időigényesebb és eszeveszettebb a befektetésekhez képest. Beruházások esetén, ha már alapos befektetéseket hajtott végre, egyszerűen kikapcsolódhat hónapokig / évekig tartó vásárlás vagy eladás nélkül.

Egy idézet, amely ezt a különbséget jelöli-

A befektetés inkább hasonlít a festék szárazra figyelésére vagy a fű növekedésére. Ha izgalomra vágyik, vegyen 800 dollárt, és menjen Las Vegasba. ” - Paul Samuelson
  • Hosszú távú befektetésekhez meg kell ismerni a vállalatok pénzügyi alapjait - például a pénzügyi mutatókat, a szabad cash flow-k megértését, a DCF értékeléseket, a relatív értékelési többszöröseket, mint a PE Ratio, a PBV Ratio. Bár lehetősége van arra, hogy gyorsan kereskedjen pénzzel, a kereskedés kockázata sokkal nagyobb a kereskedelemben, mint a befektetésekben. Több pénzt veszíthet, mint amennyi valójában van a kereskedésben. Fennáll annak a kockázata, hogy pénzt veszít a befektetésekben is, de ez a vállalkozás szeszélyei és a piaci időzítés miatt következhet be.
  • A kereskedéssel járó költségek általában magasak, mivel minden egyes részvény kereskedéskor bizonyos díjakat kell fizetnie. Ezért a bevételeinek viszonylag magasabbnak kell lennie, hogy fedezze ezeket a költségeket. Ezzel szemben csökkenti a költségeket, mivel kevesebb a vétel és eladás, de akkor a hozam is viszonylag alacsonyabb lesz.
  • A hosszú távú befektetések azoknak szólnak, akik szeretnének pénzt keresni, de elkerülik a hatalmas veszteségeket. Tisztességes hozamot érhet el azáltal, hogy újrabefekteti osztalékát, és hosszú távon a pénzét a piacon hagyja.

Ha professzionálisan szeretné elsajátítani az Equity Research-t, érdemes megnéznie az Equity Research Online Training 40+ videojelét 

Mit kell tennie Kereskedés vagy Befektetés?

Próbálja meg megválaszolni a következő kérdéseket saját maga számára, és valószínűleg megtudhatja, hogy a kereskedés az Ön számára a befektetés vagy a befektetés.

  • A tőzsdei tevékenységek közötti döntés során gondolkodnia kell azon időn, amelyet bármelyiküknek szánhat. Ha órákat tölthet napi diagramok és grafikonok olvasásával, akkor a kereskedés lenne a megfelelő. Ha nem, akkor jobban járna a hosszú távú befektetésekkel.
  • A kereskedelemben részt vevő részvénykutatás mennyisége szintén sokkal kiterjedtebb a befektetésekhez képest. Nagyon kemény munka folyik a pénzügyi kimutatások, a vállalat növekedésének, a történelemnek és a jövőbeli pénzügyi előrejelzések elemzésének. Azoknak, akiknek nagyon tetszene energiát fektetni, és a technikai és alapvető elemzéseket vallásosan elvégezni, érdemes megfontolniuk a piac játékát.
  • Figyelembe véve a befektető nagyságát és céljaikat, ha Ön kisbefektető, akkor jobban megfelelne hosszú távú befektetéseknek azzal a céllal, hogy növelje portfólióját, míg ha nagy befektető vagy rövid távú kereskedés céljával, akkor meg kell terveznie verni a piacot.

Probléma mindkettővel

Mi lesz, ha a beruházások nem mennek a tervünk szerint? Ekkor történnek a legnagyobb hibák. Az emberek hajlamosak összekeverni a befektetési megközelítést a kereskedéssel, és a veszély felé tartanak. Amikor a részvényárfolyam jól megy, sem a kereskedőnek, sem a befektetőnek nincs problémája. De mi történik, ha nem?

Tegyük fel, hogy a részvényárfolyam csökkenni kezd. Kereskedőként megmenekülne, hogy megakadályozza a kis veszteségek nagymértékűvé válását. Mivel kereskedőként nem érzelmileg kötődik a részvényekhez, a megfelelő időpontban megszabadul tőle. Ezt helyesen kell tennie a kereskedőnek.

De van egy probléma abban az esetben, ha úgy dönt, hogy megtartja az állományt, és nem akar lemondani róla. Tehát itt a kereskedő állítólagos befektetővé vált, aki nem rendelkezik elegendő információval a társaságról ahhoz, hogy döntést hozzon a részvény birtoklásáról vagy elengedéséről. Befektetőként a találgatáson dolgozna. Hasonlóképpen befektetőként nem szabad eladnia a részvényeket, amikor az árak csökkennek, de hisz az alapokban és megtartja az állományt.

Függetlenül attól, hogy melyikük a jobb stratégia, érdemes választani egyet vagy mást, és ragaszkodni hozzá.

Összehasonlító táblázat

KritériumokKereskedésBefektetés
BevezetésA vételre és eladásra utal az ármozgásoknak megfelelőenAz értékpapírok bizonyos ideig történő megvásárlására és tartására utal
Befektetési időszakÁltalában ebben a tevékenységtípusban a beruházás rövid távú, és gyors be- és kilépésre van szükségMíg itt a befektetés hosszú távra szól, és kilép, ha messze van a belépési ponttól
TőkenyereségRövid távú tőkenyereség van, és csak az értékpapír árának emelkedésével járA hosszú távú tőkenyereség nemcsak felfelé nyerhető, hanem rendszeresen osztalék és bónusz formájában is
Kockázat és módszertanA kockázat nagyon magas, mivel rövid távú befektetésről van szóA kockázat viszonylag alacsonyabb, mivel a befektetés időtartama hosszú
Az értékpapírok típusaiCsak az értékpapírokkal vagy részvényekkel lehet kereskedni, mivel gyors be- és kilépés vanKülönböző típusú eszközök fektethetők be egy portfólióba, például részvények, kötvények, kötvények
A beruházás szándékaA motívum a nyereség megszerzése és a pozícióból való kilépésAz értékbefektetés a vállalat funkcionalitására, a banki tevékenység pedig a cég alapjaira épül
Nyereség A kockázat magas, ezért általában a hozam is magasKorlátozott hozam és a nyereséget újrabefektetik további részvények vásárlásához
Az elemzéshez használt eszközökTechnikai elemzési eszközöket, például mozgóátlagokat és gyertyatartó módszert alkalmaznakA vállalat pénzügyi mutatóit és alapjait elemzik, például a P / E arányt és az EPS-t
Befektetési stratégiaA kereskedők megvásárolják a részvényeket, hogy felfelé értékesítsék, és short ügyleteket, hogy alacsonyabb áron vásároljanakA befektetők azért vásárolják meg az értékpapírokat, hogy tartsák és kihasználják az előnyöket a társaság növekedésével
Védelem a beruházásoktólA kereskedők általában szigorú stop veszteségeket követnek, amelyek biztosítják, hogy előre meghatározott áron zárják el a veszteséges pozíciókatMaradjon helyben, amikor az árak csökkennek, és figyelembe veszi a vállalat teljesítményét, hogy a jövőben jobban teljesítsen és helyrehozza a jelenlegi veszteségeket
AdómintaEzekre a hozamokra rövid távú tőkenyereség-adót vetnek ki, és az arány az Ön jövedelmi csoportján alapul, és viszonylag magasabb, mint a hosszú távú tőkenyereségHosszú távú tőkenyereség-adót alkalmaznak ezekre a hozamokra, amelyekre az arány akár nulla is lehet, ha a hozamokat hosszú idő után hozzák meg
Befektetési termékekRészvények és opciók, mivel napközben könnyen vásárolhat és adhat el, és keresheti a különbözetetRészvények, kötvények, fedezeti alapok, befektetési alapok, tőzsdén kereskedett alapok (ETF)
KöltségEzen értékpapírok gyakori vétele és eladása többnyire a bróker számlán történik, és minden tranzakciónál brókert számítanak felKorlátozott mennyiségű tranzakció esetén a közvetítői díjak is korlátozottak

Miért fontos mind a kereskedés, mind a befektetés?

Mindkettő egymástól függ, ahol a kereskedők megléte nélkül a befektetőknek nem lesz likviditásuk részvények adásvételére és befektetők nélkül a kereskedőknek nem lehet származásuk, ahonnan adásvételt adhatnak. Ennélfogva nehéz eldönteni, melyik a felsőbbrendű.

Ha mindenki befektető lenne, akkor senki sem lenne hajlandó rövid távon eladni vagy vásárolni, ami egészségtelen piaci forgatókönyvhöz vezet. Végül a likviditás hajlamos elsimítani a piaci árakat.

Következtetés

Ha összefoglalnunk kell a kereskedésről és a befektetésről folytatott vitát, akkor a kereskedők azok, akik a piaci feltételeket kihasználva rövid időn belül kisebb, de jóval több hozamot elérve rövid időn belül belépnek vagy kilépnek a részvényeikből. részvények vásárlásával és tartásával törekedjen nagyobb hozamra egy hosszú idõ alatt.

Nem különösebben aggasztó, hogy kereskedel vagy befektetsz, csak annyit kell követned, hogy személyiségjegyeidnek, képességeidnek és filozófiádnak megfeleljen. Remélem, hogy ugyanúgy élvezte ezt az információt, mint én.